JAKARTA - Penawaran Obligasi dan Sukuk yang dilakukan oleh PT Petrindo Jaya Kreasi Tbk. (CUAN) berhasil mencatat oversubscription atau kelebihan permintaan sebesar 4,5 kali lipat dari target awal.
Hal ini menunjukkan tingginya kepercayaan investor terhadap prospek dan fundamental bisnis perusahaan yang dipimpin oleh Prajogo Pangestu.
Penawaran ini merupakan bagian dari Obligasi Berkelanjutan I Tahap II Tahun 2025 dan Sukuk Wakalah Berkelanjutan I Tahap II Tahun 2025 yang bertujuan untuk menghimpun dana sebesar total Rp2 triliun, dua kali lipat dari rencana awal Rp1 triliun.
Direktur CUAN, Kartika Hendrawan, menegaskan bahwa tingginya minat investor menjadi alasan penambahan jumlah unit Obligasi dan Sukuk yang diterbitkan.
“Dikarenakan tingginya minat dan antusiasme investor, maka perseroan memberikan kesempatan partisipasi yang lebih besar bagi para investor dengan menambah jumlah unit Obligasi dan Sukuk yang diterbitkan, sehingga total dana yang akan dihimpun sebelumnya direncanakan sebesar Rp1 triliun meningkat menjadi Rp2 triliun,” ujar Kartika.
Rincian Penerbitan Obligasi dan Sukuk
CUAN menerbitkan Obligasi Berkelanjutan I Tahap II Tahun 2025 dengan nilai pokok Rp1,35 triliun dan Sukuk Wakalah Berkelanjutan I Tahap II Tahun 2025 sebesar Rp650 miliar dalam bentuk sisa imbalan ijarah. Dana hasil penerbitan ini akan digunakan untuk mendukung strategi pertumbuhan yang berkelanjutan dan diversifikasi usaha perusahaan.
Salah satu poin penting dalam penerbitan ini adalah penurunan tingkat kupon obligasi dan sukuk dari 9% pada tahap pertama menjadi 8,5% untuk tenor lima tahun di tahap kedua. Penurunan kupon ini mencerminkan perbaikan profil risiko perusahaan dan menjadi tanda positif bagi kepercayaan investor.
“Perbaikan profil risiko tersebut memperkuat kepercayaan dari investor terhadap keberlangsungan usaha perseroan yang dilandasi oleh umur tambang yang panjang dari setiap tambang yang dimiliki, pengembangan usaha melalui strategi diversifikasi serta didukung dengan kinerja keuangan yang baik,” jelas Kartika.
Tenor Lebih Panjang dan Kupon Kompetitif
Seiring dengan permintaan investor yang tinggi untuk surat utang jangka panjang, CUAN juga menerbitkan obligasi dan sukuk dengan tenor tujuh tahun pada tahap II ini dengan tingkat kupon sebesar 9%. Ini menunjukkan adanya preferensi investor terhadap instrumen dengan jangka waktu yang lebih panjang dan potensi pendapatan yang lebih stabil.
Program Penawaran Umum Berkelanjutan Obligasi Berkelanjutan I dan Sukuk Wakalah Berkelanjutan I secara keseluruhan menargetkan dana hingga Rp3 triliun. Pencatatan obligasi dan sukuk tahap II ini dijadwalkan pada 27 Oktober 2025 di Bursa Efek Indonesia.
Peringkat Kredit dan Kepercayaan Investor
CUAN memperoleh peringkat idA (single A) dan idA(sy) (single A Syariah) dengan prospek stabil dari PT Pemeringkat Efek Indonesia (Pefindo), berdasarkan data internal dan laporan keuangan audit per 31 Desember 2024.
Peringkat ini menjadi salah satu faktor kunci yang memperkuat kepercayaan investor terhadap kualitas surat utang CUAN.
Peringkat kredit yang baik mencerminkan fundamental keuangan yang solid, kemampuan pengelolaan risiko yang baik, dan prospek bisnis yang menjanjikan. Hal ini membantu perusahaan untuk mendapatkan biaya pendanaan yang lebih efisien dan menarik minat investor yang mencari instrumen dengan risiko terkendali.
Strategi Pertumbuhan dan Keberlanjutan
Keberhasilan penerbitan obligasi dan sukuk ini merupakan bagian dari strategi pertumbuhan CUAN yang fokus pada keberlanjutan dan diversifikasi usaha. Perusahaan didukung oleh aset tambang dengan umur panjang, yang menjamin kelangsungan operasional dalam jangka panjang.
Prajogo Pangestu sebagai pengendali perusahaan dikenal dengan keahlian strategisnya dalam mengelola bisnis dan aset yang berkelanjutan. Ini membuat CUAN mampu meyakinkan investor dan memperkuat posisinya di pasar modal.
Selain itu, CUAN juga menempatkan perhatian pada aspek lingkungan dan sosial dalam menjalankan usaha, sesuai dengan tren global investasi berkelanjutan. Hal ini memberikan nilai tambah bagi investor yang semakin mengutamakan tanggung jawab sosial dan lingkungan dalam memilih instrumen investasi.
Tingginya minat investor hingga oversubscribed 4,5 kali menunjukkan kepercayaan yang kuat terhadap CUAN dan prospek bisnisnya.
Dengan penurunan kupon yang mencerminkan perbaikan profil risiko, peringkat kredit yang solid, serta strategi bisnis yang matang, CUAN siap untuk melanjutkan pertumbuhan yang berkelanjutan dan menciptakan nilai tambah jangka panjang bagi seluruh pemangku kepentingan.
Penerbitan obligasi dan sukuk tahap II yang sukses ini menjadi modal penting bagi CUAN untuk terus mengoptimalkan potensi bisnis dan memperkuat posisinya di pasar modal Indonesia.